本報(bào)記者 蘇向杲

2月28日，銀登中心發(fā)布的最新一期“已開(kāi)立不良貸款轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)賬戶機(jī)構(gòu)統(tǒng)計(jì)表”顯示，有19家城商行（含省級(jí)分行法人機(jī)構(gòu)）、4家農(nóng)村中小銀行等機(jī)構(gòu)已開(kāi)立不良貸款轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)賬戶。

去年12月30日，銀登中心公布《中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)辦公廳關(guān)于開(kāi)展第二批不良貸款轉(zhuǎn)讓試點(diǎn)工作的通知》（下稱《通知》），將信托公司及部分地區(qū)的城商行、農(nóng)村中小銀行納入試點(diǎn)范圍，目前第二批試點(diǎn)已滿兩月。從第二批試點(diǎn)機(jī)構(gòu)參與情況看，新納入試點(diǎn)范圍的中小銀行機(jī)構(gòu)開(kāi)通不良貸款轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)賬戶的比例仍較低。

在受訪人士看來(lái)，目前中小銀行“開(kāi)戶”量較少的原因有三：一是第二批試點(diǎn)僅將北京等11個(gè)省市的城商行、農(nóng)村中小銀行機(jī)構(gòu)納入試點(diǎn)范圍，整體試點(diǎn)范圍較小；二是中小銀行處置不良資產(chǎn)的動(dòng)力不足，擔(dān)心不良資產(chǎn)主動(dòng)暴露后帶來(lái)負(fù)面影響；三是中小銀行不良資產(chǎn)包質(zhì)地差，性價(jià)比低，接盤(pán)方少。

第二批試點(diǎn)機(jī)構(gòu)開(kāi)戶數(shù)暫占5%

2021年1月份，銀保監(jiān)會(huì)批復(fù)同意銀登中心試點(diǎn)開(kāi)展單戶對(duì)公和個(gè)人批量不良資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，規(guī)定6家國(guó)有大行、12家股份行、金融資產(chǎn)管理公司、符合條件的地方資產(chǎn)管理公司和金融資產(chǎn)投資公司參與試點(diǎn)。去年末下發(fā)的《通知》將信托公司、消費(fèi)金融公司、汽車金融公司以及部分省市城商行、農(nóng)村中小銀行納入試點(diǎn)。

從第一批和第二批試點(diǎn)機(jī)構(gòu)整體參與情況看，截至2月28日，已有644家機(jī)構(gòu)開(kāi)立了不良貸款轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)賬戶，其中國(guó)有大行和城商行合計(jì)達(dá)440家，占比高達(dá)68%；金融資產(chǎn)管理公司、地方資產(chǎn)管理公司、金融資產(chǎn)投資公司合計(jì)達(dá)173家，占比27%。

而城商行、農(nóng)村中小銀行等第二批試點(diǎn)機(jī)構(gòu)由于試點(diǎn)時(shí)間短等原因，目前開(kāi)戶數(shù)合計(jì)僅占5%。自《通知》下發(fā)后，“開(kāi)戶”的城商行共19家，農(nóng)村中小銀行4家，消費(fèi)金融公司5家，金融租賃公司2家，汽車金融公司1家，信托公司0家，合計(jì)31家。

城商行、農(nóng)村中小銀行開(kāi)戶數(shù)較少的另一個(gè)原因是，這類銀行對(duì)處置不良資產(chǎn)也有顧慮。上海金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室主任曾剛對(duì)記者表示，中小銀行資本水平普遍較低，出售不良資產(chǎn)就意味著不良率顯性化，這要求中小銀行補(bǔ)充資本金，提高撥備率，這有可能引發(fā)監(jiān)管關(guān)注，并被降低評(píng)級(jí)。

一些其他客觀原因也讓部分中小銀行打“退堂鼓”。招聯(lián)金融首席研究員董希淼對(duì)記者表示，一方面，中小銀行此前沒(méi)有個(gè)貸批轉(zhuǎn)的經(jīng)驗(yàn)，不良資產(chǎn)包很難估值、定價(jià)；另一方面，個(gè)貸批轉(zhuǎn)涉及催收、個(gè)人信息保護(hù)等一系列棘手問(wèn)題。

不良貸款“越拖越不值錢(qián)”

盡管中小銀行在轉(zhuǎn)讓不良貸款方面存在諸多難點(diǎn)，但從長(zhǎng)遠(yuǎn)、健康發(fā)展的角度來(lái)看，業(yè)界人士認(rèn)為，不良貸款“越拖越不值錢(qián)”，應(yīng)積極參與試點(diǎn)以拓寬不良資產(chǎn)處置渠道。

目前，暫無(wú)中小銀行最新的不良率數(shù)據(jù)，但銀保監(jiān)會(huì)近期披露的數(shù)據(jù)顯示，2022年末，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)不良貸款余額達(dá)3.8萬(wàn)億元，較年初增加1699億元，不良貸款率1.71%。

受訪人士預(yù)計(jì)，今年中小銀行處置不良貸款的壓力不小。董希淼表示，一方面，中小銀行本身不良貸款率普遍高于行業(yè)平均水平，潛在不良率風(fēng)險(xiǎn)較大；另一方面，近兩年實(shí)施的延期還本付息政策，延緩了中小銀行不良資產(chǎn)的反彈壓力。

此外，當(dāng)下中小銀行還面臨不良貸款處置渠道狹窄的難題。曾剛表示，一方面，與大行相比，中小銀行受制于業(yè)務(wù)發(fā)展定位和區(qū)域性屬性，客戶信用資質(zhì)水平相對(duì)下沉，抵押物質(zhì)量較低，資產(chǎn)管理公司不愿意接手中小銀行的不良資產(chǎn)包；另一方面，中小銀行專業(yè)人才欠缺，自身消化不良資產(chǎn)的能力有限。

董希淼補(bǔ)充說(shuō)，目前頭部幾家大的資產(chǎn)管理公司主要服務(wù)大行和部分股份制銀行，無(wú)暇顧及中小銀行。再者，地方資產(chǎn)管理公司數(shù)量雖多，但處置不良貸款的能力仍有待提升。此外，資產(chǎn)證券化等一些新興不良貸款處置方式服務(wù)中小銀行的力度還很弱，無(wú)法有效覆蓋需求。

基于上述現(xiàn)狀，董希淼建議，一是中小銀行要積極參與試點(diǎn)，采取更多差別化措施，綜合運(yùn)用現(xiàn)金清收、自主核銷、不良資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓和不良資產(chǎn)證券化等多種方式，進(jìn)一步加大不良資產(chǎn)處理力度，提高處置速度；二是放寬政策限制，鼓勵(lì)更多市場(chǎng)主體積極參與不良資產(chǎn)處置，創(chuàng)新處置的方法和手段，提高不良資產(chǎn)處置市場(chǎng)供給能力。地方政府要拿出更多“真金白銀”，在稅收減免、債務(wù)重組等方面有力支持中小銀行不良資產(chǎn)清收處置。

曾剛也建議，要引導(dǎo)資產(chǎn)管理公司加大對(duì)中小銀行不良資產(chǎn)的處置力度；中小銀行自身要完善人力儲(chǔ)備，提升不良資產(chǎn)處置能力，拓展多樣化處置途徑；要適度放寬監(jiān)管指標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)容忍度，鼓勵(lì)中小銀行主動(dòng)暴露、處置風(fēng)險(xiǎn)。

圖片 | 站酷海洛

制作 | 劉睿智